| Курсы валют: | << | >> |
Прошлое = вероятность будущего…?
Прошлое = вероятность будущего…?
В октябре того года я пытался найти более или менее подобное движение возникшее в России в прошлом году. Некоторые изыски были представлены здесь:http://vkontakte.ru/photo-781278_117348860http://vkontakte.ru/photo-781278_117349179?Единственная схожая структура движения была замечана в конце 2000 начала 2001 года.Предполагалось на тот момент (октябрь 2008 года), что индекс нырнёт чуть ниже минимумов сентября и пойдёт восстановление в 1,5 месяца как и в 2001 году:http://vkontakte.ru/photo-202825_127526142http://vkontakte.ru/photo-202825_127526641?Были схожи движения за несколько дней минимумов 2000 и 2008 года, отмечены на графике как большие свечки вверх.
Related posts:
- Глобальная тенденция
- Региональные клубы для обсуждения ФР!
- Размер позиции. ФОРТС интрадэй.
- Удивляют меня отечественные фондовые трейдеры…
- Итоги 2009 года
No Responses to “Прошлое = вероятность будущего…?”
Leave a Reply
You must be logged in to post a comment.
июля 20, 2009 at 14:29
И что мы имеем: рынок в начале-середины октября 2008 года должен был установить минимумы и пойти восстановление достаточно быстрое (в 35-40%). Тут и происходили инвестиционные покупки с технической точки зрения.Рынок однако прошёл чуть больше вниз (последняя декада октября), но тем не менее этот месяц был дном. Однако движение после было всё таки боковиком а не быстрое восстановление.
июля 20, 2009 at 14:29
Для тех кто любит циклы и статистику:)В 2000 году всё падение занимало 9 - 9,5 месяцев, восстановление было чуть выше 61,8% и продолжалось 6,5 месяцев, после чего была долгожданная коррекция на теже 61,8% )В 2008 году (начало с 2007 декабря) всё падение занимало 12-12,5 месяцев, восстановление пока ещё не достигло 38,2% и по времени идёт 6,5 месяца (исходя из уравнения должно быть 7,5- 8 месяцев).Вывод пока оптимистичный - и по времени (1-1,5 месяца) и по уровням есть куда рости. От текущих уровней 10-15% есть щанс за месяц подрости. Причём возможен именно сценарий "корнера", когда многие щас видят типа пять волн роста с конца января и ждут коррекцию, а рынок на время пустит шорты и вынесет вверх.
июля 20, 2009 at 14:29
Интересный взгляд, Денис. Но все же и падение было меньше и восстановление динамичнее.
июля 20, 2009 at 14:29
А теперь можно подвести предварительные! итоги по акциям с октября 2008 года. Как ни как я был за ТЭК :)http://vkontakte.ru/topic-202825_8112655?page=last#p…Возьмём дно индекса - 24 октября 2008 года по сегодня.Роснефть - с 84 до 182 = 116%Лукойл - с 740 до 1525 = 106%Сургут - с 13 до 24,5 = 88%Газпром - с 86,5 до 143,3 = 65%Сбербанк - с 17,5 до 29 = 65%Сбербанк-П - с 7,9 до 13,2 = 67%ВТБ - с 0,29 до 0,35 = 21%ГМКНН - с 1570 до 2650 = 68%Уралкалий - с 98.9 до 91.4 = -7%ПолюсЗолото - с 420 до 1390 = 230%ММВБ10 с 937 до 1825 = 94%ММВБ с 509 до 933 = 83%Итак на индексе ММВБ-10 видно, что ТЭК оказался на текущий момент более интересными с точки зрения портфельных инвестиций с дна октября.Не считая спекульного ПолюсЗолота, все нефтегазовые компании оказались лучше рынка в целом (кроме Газпрома).В целом это оправдывает слова о том, что истоки кризиса всё таки возникли в фин. структуре, и только после перекинулось на реальный сектор. Так же можно сказать, что сильнее оказались гос. корпорации.
июля 20, 2009 at 14:29
Кризис показывает эффект больших денег. Чем больше компании, тем лучше она выглядит на восстановлении. Мелкие компании уходят с рынка, или плохо себя чувствуют. Это можно заметить даже непрофессиональным взглядом по бондам. Если говорить фундаментально, то государство может помочь только своим системообразующим компаниям, а те в свою очередь перекладывают свои издержки(при уменьшении спроса) и долги на потребителя. Пример тому цены на пром.товары: за март увеличились на 4,1%. А инфляция с начала года по март составляет уже 5,4% (апрель будет 1,1-1,2%).
июля 20, 2009 at 14:29
—Интересный взгляд, Денис. Но все же и падение было меньше и восстановление динамичнее.Если чисто технически отвечать, то глобально в России в то время зараждалась большая глобальная 3 волна роста до 2004 года, и она логично была резкой. В данный момент на финансовых ранках ушло так называемое "лишнее" кредитное плечо, да и заметьте в период ноябрь-декабрь запретили шорты - с ликвидностью было плохо.Поэтому ждать агрессивного разворота и не стоило. В России происходит восстановение буквой "J".
июля 20, 2009 at 14:29
Если подводить итоги, не говоря о будущем это выглядит немного голословно) Поэтому конеШно выскажу своё имхо-)Рынок достигает (или достиг) локального максимума. Интерсных с точки зрения инвестиций! у меня лишь остаётся несколько штук:1.Газпром, как тяжёлая и последнерастущая бумага. (Для хеджа удобнее использовать шорт по ПолюсЗолото)2.Как ни странно часть сургута и сбербанк с ВТб - очень небольшая часть!3.Некоторые телекомы. У нас они стабильно растут последними)А в целом можно сказать, что входить в рынок можно будет дешевле чуть позже. Но в тоже время я не верю, что будут по рынкам минимумы. Максимум что я ожидаю с технической точки зрения это 670 по ММВБ, и то если рынок уже достиг максимума и фундаментально будут власти вести себя пассивно. А так приемлемый уровень для снижения 720-740 по индексу, а дальше как и говорил…- "бараний жир зальёт всех"
июля 20, 2009 at 14:29
Денис, а вопрос то в чём? Повторятся ли в будущем схематичные сценарии прошлого? Ну так понятно, что: 1. При желании аналогии можно найти всегда (в большей или меньшей степени), и 2. Снаряд в одну воронку дважды не падает.
июля 20, 2009 at 14:29
Вполне возможный сценарий. Вопрос вернется ли это "излишнее плечо" на рынок. Формально очень может быть - денег напечатали прорву.
июля 20, 2009 at 14:29
Стресс-тест по банкам америки опубликуют в начале мая (по слухам 4 мая). Есть как раз полмесяца ещё до реализации подобного сценария.
июля 20, 2009 at 14:29
Просматривая последние движения индекса обратил внимание на пару деталей.http://vkontakte.ru/photo-202825_1279247071.Во-первых, число 9. По паттернам, 9 дней(недель) роста без остановок, приводит в 10 день (недели) к коррекции. А также к тому, что через 4 дня (недели) значения будут меньше чем сейчас на пике 9. Вот такой вот повод создаётся для среднесрочных шортов. К тому же если максимум прошлой недели достигним в течении 10 недели, то шорт полным сайзом на месяц.2.Время коррекции подходит к концу (см. выше). И рост в 3 месяца с похожей структурой в 2001 году также говорит о коррекции.
июля 20, 2009 at 14:29
Интересная точка зрения. Сравнивая прошлые модели с настоящими хочу поинтересоваться, были ли в те периоды короткие позиции ?
июля 20, 2009 at 14:29
Денис, а что за точки на свечках, и цифры ?(я так понял количество дней роста до первой коррекции) просто не встречал пока такую систему тех. анализа…очень интересно с ней познакомиться
июля 20, 2009 at 14:29
—Интересная точка зрения. Сравнивая прошлые модели с настоящими хочу поинтересоваться, были ли в те периоды короткие позиции ?—Да в тот момент по многим паттернам открывались шорты. Причём первый признак сильного шорта, это неудача его в предыдущей сделке. Паттерны контртрендовые именно в таких точках и открывались краткосрочно (2-5 дней)
июля 20, 2009 at 14:29
А что касается точек и циферик(5 и 9) на барах, то эт не моё изобретение. Это по сути те же уникальные цифры, типа фибоначи и т. п. Более подробно посмотрите тут http://www.wave59.com/movies/ninefive.wmvДобавлю, чтоб проще было: 9 - это 9 баров которые были выше предыдущего. 5 - тоже самое. Если рынок сильный, то он делает 9 и 5 последовательно, после чего выдыхается.Я их использую лишь дли подтверждения своего сигнала.Они также помогают торговать внутри дня, если у меня есть чёткий сигнал по моим индикаторам. К примеру сигнал говорит о:- день будет волатильный без направления движения.- цена хай будет на n% выше чем закрытие и цена лоу будет меньше n% от открытияТогда чтоб определить точки для покупок/продаж внутри дня данные 5-9 помогают.
июля 20, 2009 at 14:29
К сожалению сценарий показанный тут:http://vkontakte.ru/photo-202825_128380799?не реализовался, и рынок пошёл "набухать", выбив шорт, хоть и внутредневные операции были вполне успешными.Но если посмотреть, главная ошибка была в тайминге. На графиках и 2001 и 2009 года я показал к тому времени, что она одинакова.Однако падение было разным по времени, поэтому и мерить коррекцию нужно относительно падению. Что имеем:2001 год - падение 194 торговых дня - рост 132 Итого: 255/155=1,472009 год - падение 225 торговых дня - рост (пока!) 155. Итого:225/155=1,45Можно сказать, что по времени коррекция щас уже идёт лишку как несколько дней. В 2001 была коррекция чуть больше 61,8%, сейчас больше 55%. Тоже можно сказать в рамках.По паттернам (9-5) тоже в пятницу был важный сигнал для разворота, поэтому пришлось войти опять в среднесрочный шорт по закрытию пятницы.Ищё раз повторюсь, что коррекция будет достаточно глубокой, но никак не ниже дна. И после рынок пойдёт инфляционно вверх и в следующем году, если данная схожесть графиГов будет наблюдаться, то мы увидим 1600 по ММВБ.
июля 20, 2009 at 14:29
Так Вы в шорте будете 1600 дожидаться или все же выпрыгните при движении вверх?
июля 20, 2009 at 14:29
2001 и 2009 гг. сравнивать абсолютно нельзя - разная природа кризиса. Спекули играют на опасениях за американский долг и раскачивают нефть с баксом. Нефть почти наверняка идет на 100$ сейчас. А что это значит - 1600 по ММВБ или нет - без разницы. На 40$ ещё сходим, но лучше шортить тогда, когда будут сигналы, а не додумывать за рынком. В прошлом году так можно было с ума сойти. Вроде, рецессия, а сначала мы берем "психологически важные" 100$ за баррель, потом 110$, 120$, 130$, 140$, наконец 150$…. И разворот. Только в чем прикол шортить, когда нефть была 100$? Реально рынок российский по отдельным акциям ещё могут раза в два вырвать. А могут и нет. Может, 70$ и месячный 14-периодный мувинг по нефти - точка разворота? Может, не может… Дождемся разворота, дождемся пробоя дневного трендового уровня по S&P и нефти, заработаем, в конце концов, хоть сейчас на росте, если ума не хватило в феврале или марте брать и держать-держать, пока амеры в тренде шли. Ведь попытка пробоя была неудачная. Неудачная. Сидим в лонгах, а не шортах, ребята.Вот, для примера просто. В 1999-2000 гг. американский фондовый рынок рос фуфелом и пузырем. Что, шортить и плеваться нужно было?
июля 20, 2009 at 14:29
Игорь может пари? Что раньше 850 или 1600?
июля 20, 2009 at 14:29
Юра, тут дело не в природе кризиса, а в отражение действий пипла на это. А оно очень схоже с тем движением (по крайней мере пока). И я не притендую на то что может быть V-образный выход из кризиса, у меня свой взгляд на это. И выше я писал о том, что глобально я пока вижу лишь восставновление J (или в долгосрочном варианте U).Но сейчас я настроен только медвежьи. Шортил шорчу и буду шортит=) По крайней мере среднесрочные шорты раньше 950-1000 закрывать не буду. А внутредневные воть:http://vkontakte.ru/photo-202825_131061761